Goede raad.

• Beleggingen - effectenrekeningen.
• Beleggingen - mondeling geplaatste orders.
• Beleggingen - beveks.
• Volmacht op rekeningen.
• Volatiele markten.
• Materiële levering van effecten.

• Beleggingen– effectenrekeningen.

Overdrachten van open effectenrekeningen van de ene kredietinstelling naar de andere vergen dikwijls veel tijd en brengen kosten mee.
De Ombudsman raadt de cliënten aan om zich vooraf degelijk te laten informeren over deze beide aspecten.

 

• Beleggingen - mondeling geplaatste orders.

Mondeling geplaatste orders geven dikwijls aanleiding tot een geschil tussen de financiële instelling en de cliënt. Een schriftelijke bevestiging nadien door de cliënt zou menig twistpunt oplossen.
De algemene stelregel dat wie iets beweert, het ook moet bewijzen, is hier van kracht.

 

• Beleggingen - beveks.

Beveks kennen een enorm succes bij het beleggingspubliek. Misverstanden rijzen rond de nieuwe inventariswaarde bij aankoop of verkoop van deelbewijzen. De gepubliceerde waarde heeft al een historisch karakter en geeft niet de waarde aan van het deelbewijs dat wordt verhandeld. Laat u goed informeren alvorens te beslissen !

 

• Volmacht op rekeningen.

De houder van een bankrekening (zichtrekening, spaarrekening, …) kan een derde persoon mandateren om verrichtingen te doen op zijn rekening. Dat kan voor één enkele verrichting maar ook algemeen en onbeperkt in de tijd. Het algemeen reglement van de verrichtingen bepaalt de maximumtermijn voor de inwerkingtreding van de intrekking van een volmacht : een volmacht kan alleen schriftelijk worden ingetrokken.

De volmachtgever hoeft de intrekking van de volmacht niet te rechtvaardigen ten aanzien van de bank en evenmin ten opzichte van de gevolmachtigde. Een volmacht vervalt niet doordat de gevolmachtigde weinig of geen gebruik maakt van de volmacht. Evenmin vervalt een volmacht bij wijziging van het domiciliekantoor van de rekening.

De bank is niet verplicht periodiek aan de volmachtgever te vragen of hij de gegeven volmacht wil behouden of niet. Dat valt onder de verantwoordelijkheid van de cliënt. Die zal de bank schriftelijk op de hoogte brengen van elke wijziging die hij wenst aan te brengen in het volmachtenbestand op zijn rekeningen.

Een volmacht op verschillende rekeningen blijft na vereffening van één rekening gelden op de nog bestaande rekeningen. Na intrekking van de volmacht heeft de vroegere gevolmachtigde geen recht meer op inzage van de bewerkingen op rekening.
Een volmacht vervalt bij het overlijden van de volmachtgever.

 

• Volatiele markten.

Klachten met betrekking tot het niet-uitvoeren van een order door een beursvennootschap of bank, op een volatiele markt (Easdaq, Nasdaq, …) worden regelmatig aan de Ombudsman voorgelegd.

Ofschoon de koers de door de cliënt bepaalde limiet heeft bereikt, wordt de order niet uitgevoerd. Het is niet meer dan logisch dat de cliënt zich afvraagt wat de reden is. In tegenstelling tot de overige gereglementeerde Europese markten, zijn die beurzen evenwel prijsgedreven en niet ordergedreven.

Hun werking wordt bepaald door de actieve rol van de market makers, die via beeldschermen meedelen tegen welke prijzen ze op een bepaald ogenblik bereid zijn sommige aandelenpakketten te kopen (bid prices) of te verkopen (offer prices). Die aankondiging betekent evenwel niet dat er tegen die prijzen ook transacties hebben plaatsgevonden. Een prijs die wordt opgegeven, heeft altijd te maken met een bepaald aantal waarden.

Bovendien is dat aanbod om een aantal effecten tegen een opgegeven prijs te kopen of te verkopen alleen voor een erg beperkte periode geldig, vaak maar enkele seconden. Zelfs als een market maker in staat is de aandelen in de markt te plaatsen tegen de limietkoers, dan betekent dat nog niet automatisch dat het voordeel dat uit deze uitvoering resulteert, aan de cliënt moet worden toegewezen.
De verkooporders worden inderdaad altijd in de volgende orde toegewezen : eerst de niet-gelimiteerde verkooporders, dan de verkooporders met de laagste limiet en ten slotte die met de hoogste limiet.

 

• Materiële levering van effecten.

In België vragen vele beleggers in effecten uitdrukkelijk dat die hen materiaal worden geleverd. Ofschoon men dankzij een effectenrekening deze stukken door de bank (de beursvennootschap) kan laten beheren, geven tal van beleggers de voorkeur eraan de effecten zelf te bewaren.

Dat kan problemen scheppen bij verlies of diefstal van de stukken. De wetgeving op het onvrijwillig buitenbezitstellen van roerende waarden kan een hulpmiddel zijn om een tegenactie in te stellen. Deze procedure is echter omslachtig en kan veel tijd vergen.

Laksheid kan de eigenaar van de effecten voor onaangename verrassingen plaatsen. Effecten hadden moeten worden ingediend, omgewisseld, enz. en de eigenaar is dit uit het oog verloren. Het gaat niet op de financiële instelling daarvan de schuld te geven door haar bijvoorbeeld te verwijten dat men niet werd verwittigd. De bank hoeft de eigenaar niet in te lichten. Hij heeft immers zelf gekozen voor de materiële levering. Hoe zou de bank kunnen weten wie de eigenaar van de effecten is; ze zijn immers meestal aan toonder en bijgevolg zonder moeite overdraagbaar.